Fx Optionen Beteiligung Forward

Was ist ein Participating Forward Contract Ein Participating Forward bietet dem Inhaber einen garantierten Wechselkurs, genau wie ein Standard Forward Vertrag. Sie ermöglicht es dem Inhaber jedoch auch, von allen günstigen Wechselkursbewegungen auf einen vorgegebenen Anteil des Vertragswertes zu profitieren. Wie eine Forward, ist keine Prämie für die Eingabe dieser Art von Vertrag fällig, jedoch ist der Kunde verpflichtet, den gesamten Vertragswert vereinbart zu vereinbaren. Warum ein Participating Forward A Participating Forward bietet 100-prozentigen Versicherungsschutz an und bietet darüber hinaus den Vorteil einer günstigen Wechselkursentwicklung zu einem Teil des Vertragswertes. Der Inhaber der Teilschuldverschreibung kann entweder a) den gesamten Kontraktwert zu dem garantierten Zinssatz (b) oder, falls der Wechselkurs günstig fließt, einen Teil des Kontraktwertes zum verbesserten Wechselkurs wechseln und den verbleibenden Vertragswert austauschen Zum garantierten Satz. Ein britisches Unternehmen exportiert Waren in die USA und wird voraussichtlich 100.000 in 6 Monaten erhalten. Dieser Betrag muss zurück in GBP umgewandelt werden. Der aktuelle Wechselkurs für GBP-USD 1.5500 und der Markt war ziemlich volatil vor kurzem. Für einen garantierten Zinssatz (worst case) von 1.5560 gibt der Kunde eine Participating Forward mit einer Beteiligungsquote von 50 ein. Für diese Struktur ist keine Prämie zu zahlen. Szenario 1: GBP stärkt und GBP-USD am Verfallstag ist 1.5650 Der Kunde ist in der Lage, 100.000 in zu GBP mit der garantierten Rate von 1.5560 umzuwandeln. Denn wenn der Kassakurs bei Fälligkeit schlechter als der garantierte Zinssatz ist, tauscht der Inhaberschuldner den gesamten Vertragswert zum garantierten Zinssatz aus. Szenario 2: GBP schwächt GBP-USD am Verfallstag ist 1.5400 Der Kunde ist in der Lage, 50.000 zu GBP mit dem garantierten Satz von 1.5560 umzuwandeln, und die restlichen 50.000 zu GBP bei 1.5400 Da der Spot bei Verfall unter 1.5560 liegt, tauscht der Kunde 50 von Die Menge bei 1.5560 und die restlichen 50 der Menge bei 1.5400. In diesem Fall beträgt der effektive Satz für den Inhaber 1,5480. Besser als das, was mit einem Standard-Forward-Vertrag erreicht worden wäre. Eine Währung Hedging-Strategie ist oft eine Verschmelzung von mehreren Produkten. Foreign Exchange (FX) Optionen können effektiv bei der Entwicklung von Hedging-Lösungen eingesetzt werden, da sie eine größere Flexibilität bieten. Allerdings sind FX-Optionen von Natur aus komplex und möglicherweise nicht für jedermann geeignet. Sie sollten immer mit einem Experten sprechen, um zu sehen, ob sie für Sie richtig sind. Devisenoptionen Die Optionen werden von Smart Currency Options Ltd. erbracht und von der Financial Conduct Authority (FCA) reguliert. Wenn Sie Hilfe zu den Begriffen oder Vokabeln auf dieser Seite benötigen, finden Sie in unserem Glossar für weitere Informationen. Finden Sie heraus, wie viel eine teilnehmende Forward könnte Ihr Unternehmen retten Disclaimer Option Verträge werden von Smart Currency Options Limited (SCOL) nur auf Ausführung nur angeboten. Dies bedeutet, dass Sie entscheiden müssen, ob Sie einen solchen Vertrag erhalten möchten, und SCOL wird Ihnen keine Beratung über diese Verträge. Dieses Material enthält allgemeine und veranschaulichende Informationen und kann in keiner Weise als Finanz-, Anlage-, Steuer-, Rechts - oder sonstiger professioneller Beratung, als persönliche Empfehlung oder als Angebot zum Abschluss eines Optionsvertrags angesehen werden so wie. Wechselkurs - und Zinsänderungen können sich nachteilig auf den Wert, Preis oder die Struktur dieser Instrumente auswirken. SCOL haftet nicht für Verluste, die durch den Abschluss eines Optionsvertrages aufgrund dieses Materials entstehen. SCOL unternimmt alle zumutbaren Anstrengungen, um die Richtigkeit und Vollständigkeit dieser Angaben zu gewährleisten, übernimmt jedoch keine Gewähr und übernimmt keine Garantie dafür. Devisenoptionen können ein hohes Risiko tragen und sind nicht für jedermann geeignet, da sie sich negativ auf Ihr Kapital auswirken können. Wenn Sie Zweifel an der Eignung eines Devisenprodukts haben, ermutigt SCOL Sie dazu, unabhängigen Rat von geeigneten Finanzberatern zu suchen. Eine Website zu konsultieren oder eine Publikation zu erhalten, stellt keine Kundenbeziehung dar und SCOL hat keinerlei Verpflichtung oder Haftung oder Verantwortung gegenüber einer Person oder Organisation. SCOL ist eine hundertprozentige Tochtergesellschaft der Smart Currency Exchange Limited und wird von der Financial Conduct Authority ermächtigt, das MiFID-Geschäft mit der Nummer 656427 durchzuführen. SCOL ist eine Aktiengesellschaft mit beschränkter Haftung in England und Wales. Firmennummer 9034947. Die Sitzadresse ist am 26-28 Hammersmith Grove, London W6 7BA. Smart Währungsoptionen 26-28 Hammersmith Grove, London W6 7BA Öffnungszeiten: 8:00 Uhr bis 18:00 Uhr Wochentage 020 7898 0500 infosmartcurrencyoptions Copyright 2017. Smart Currency Options Limited ist eine in England registrierte Aktiengesellschaft mit der eingetragenen Nummer 09034947. Unsere Sitzadresse Ist 26-28 Hammersmith Grove, London W6 7BA. Smart Currency Options Limited ist von der Financial Conduct Authority (FRN 656427) genehmigt und beaufsichtigt. Optionsvereinbarungen Privatsphäre 038 Cookie Policy Glossar Bei PinterestIntroduction sind Devisentermingeschäfte Transaktionen, bei denen vereinbart wird, einen bestimmten Betrag von verschiedenen Währungen zu einem späteren Zeitpunkt umzutauschen Wobei der Wechselkurs zum Zeitpunkt des Vertragsabschlusses festgelegt wird. Der Termin für den Abschluss des Vertrages wird als Handelstag bezeichnet und sein Abwicklungstermin tritt wenige Geschäftstage später ein. Die Zeitdifferenz zwischen dem Handelstag und dem Abrechnungstag wird als Abrechnungskonvention bezeichnet. Ein ähnliches Vergleichsabkommen besteht zum Zeitpunkt des Fälligkeitsdatums des Vertrags, in dem auch der physische Austausch der Währungen verzögert werden kann. Im Devisenmarkt ist für den Handel einer Währung gegenüber USD die Standardzeit für die Sofortabwicklungsvereinbarung üblicherweise zwei Werktage nach dem Handelstag in der anderen Währung. Eine Ausnahme von dieser Konvention ist CAD, die einen Werktag Verzögerung hat. Dann ist die gemeinsame Siedlungsvereinbarung der erste gute Geschäftstag nach diesem sofortigen Datum, das den Feiertagskonventionen von New York und der anderen Währung folgt. Für die Währungshandelsgeschäfte, in denen USD Zwischenwährung ist, wird die ursprüngliche Abwicklungskonvention jeder Währung separat in Bezug auf ihre eigenen Konventionen berechnet. Die letzte dieser beiden Daten wird als unmittelbare Vergleichsvereinbarung ausgewählt. Dann verschiebt die gemeinsame Vergleichsvereinbarung dieses sofortige Datum auf den ersten guten Geschäftstag, der den Feiertagskonventionen von New York und den zwei Querwährungen folgt. FX-Terminkurse, FX-Kassakurs und Zinssätze sind durch das Zinsparitätsprinzip miteinander verbunden. Dieses Prinzip basiert auf der Vorstellung, dass es keine Arbitrage-Chance zwischen dem FX-Spotmarkt, dem FX-Terminmarkt und der Zinsstruktur in den beiden Ländern geben sollte. Technische Details Die Settlement-Konvention bezieht sich auf die potenzielle Verzögerung, die zwischen dem Handels - und dem Settlement-Termin auftritt. Finanzverträge haben in der Regel eine Verzögerung zwischen der Ausführung eines Handels und seiner Abwicklung. Diese Zeitspanne liegt auch zwischen dem Ablauf einer Option und deren Abwicklung. Zum Beispiel für eine FX-Forward gegen USD, ist die Standard-Datum Berechnung für Spotabrechnung zwei Werktage in der nicht-Dollar-Währung, und dann die erste gute Geschäftstag, die gemeinsam ist, um die Währung und New York. Die einzige Ausnahme von dieser Konvention ist USD-CAD, die ein Toronto-Geschäftstag ist, und dann der erste gemeinsame Geschäftstag in Toronto und New York. Bei einer FX-Option erfolgt die Barausgleichung in gleicher Weise, wobei die Abrechnungsberechnung mit dem Optionsverfalldatum als Beginn der Berechnung erfolgt. Die Vergleichsvereinbarung wirkt sich auf die Diskontierung der Zahlungsströme aus und ist bei der Bewertung zu berücksichtigen. Die FINCAD-Funktionen erlauben die Angabe verschiedener FX-Marktkonventionen, die die meisten am Markt verfügbaren Währungspaare abdecken können. Hinsichtlich der möglichen Eingabeformate können die Benutzer die Konventionen für die beiden Währungen der FX-Rate manuell, kombiniert oder getrennt angeben. Für die ersteren können zwei Elemente als Reife-Deskriptor und Feiertagsvereinbarung aufgenommen werden, die für beide Währungen geteilt werden. Für die letzteren können fünf Elemente als ein Satz von Fälligkeitsdeskriptor und Feiertagsvereinbarung für die Währung ein genommen werden, ein anderer Satz von ähnlichen Eingängen für die Währung zwei und einen zusätzlichen Eingang der Urlaubskonvention. Dies entspricht der allgemeinsten Spezifikation der Settlement-Konvention, die für Cross-Rate-Trades verwendet werden kann, z. B. Ein CAD-EUR-Handel, der Abrechnungstermine berechnet mit New York sowie Toronto und Target Urlaub. Analyse Unterstützte FINCAD FX-Forward-Funktionen können wie folgt verwendet werden: Berechnung eines FX-Forward Rate und einer Ratenbasis der FX-Forward - und Spotdifferenz Berechnen Sie den Fair Value und den Risikobericht eines FX-Forward-Kontrakts mit Settlement-Konvention. Um mehr über FINCAD FX Forward-Funktionen zu erfahren, wenden Sie sich an einen FINCAD-Vertreter